[汽车贷款利率]详解！美联储这次意外降息对普通消费者意味着什么？

美国东部时间2020年3月3日晚，美联储以罕见的举措宣布紧急降息50个基点，以应对新型冠状病毒爆发带来的日益严重的威胁。

自2008年底以来，这是美联储首次一次性降息50个基点。

美联储主席鲍威尔向与会记者表示：“美国经济的基本面依然强劲。但是，新型冠状病毒的传播带来了新的挑战和风险。”

联邦基金利率现在处于历史最低水平，如果经济出现进一步下滑，央行将没有什么回旋余地。美联储基金利率的目标范围是1％至1.25％。

Bankrate.com的高级经济分析师Mark Hamrick表示：“这表明央行非常重视经济下行的风险。”

Hamrick还说：“对美联储来说最可靠的弹药也就是更低的利率。不过当前的下行空间正在不断缩减。”

尽管联邦基金利率，也就是银行间同业拆借市场的利率，并非是消费者向银行进行存贷的利率，但美联储的一举一动都会影响着消费者们每天看到的借款和储蓄利率。

从好的方面来看，“较低的利率为低成本借贷提供了机会，”Hamrick说。

从另一个方面来看，储户的储蓄账户利息正在减少，在某些情况下，随着时间的流逝，消费者会逐渐丧失购买力。

以下是美联储降息所影响的5个方面：

一、信用卡

大多数信用卡的利率是浮动的，意味着这与美联储的基准利率有直接关系。

在美联储宣布降息之后，最优惠利率（注：最优惠利率，也就是PrimeRate，是商业银行向信用最高的客户收取的利率）也会降低，信用卡利率也将随之下降。

这意味着对于持卡人来说，他们可以在一个或两个计费周期内，看到其年利率（APR）有所降低。

道明银行（TD Bank，TD.N）美国银行卡业务负责人Mike Kinane说：“大约在四月中旬，消费者将会看到他们信用卡利率的降低以及付款的减少。”

NerdWallet的信用卡专家Sara Rathner补充说：“但是，即使基准利率降低了0.5个百分点，信用卡债务仍然是数额最大的债务。”

根据Bankrate的数据，此前美联储在去年7月也宣布了降息，但是信用卡利率仅从当时的高位17.85%略有下降。

如下图所示，黄线代表的是银行信用卡利率，蓝线代表的是联邦基金利率。

二、储蓄

由于先前利率的变化，储蓄率，也就是银行向储户支付钱款的年利率，从美联储在2015年开始提高基准利率之前的均值0.1％，升至现在的均值2％。

但是，根据FDIC（FederalDepositInsuranceCorporation，联邦存款保险公司）的数据，一些大型零售银行的平均储蓄账户利率仅为0.09％，甚至更低。

在线银行支付的利息是传统实体银行的10倍或20倍，因为它们的间接费用比传统实体银行要少。

Hamrick表示：“对于消费者来说，他们通常会货比三家来选择最优利率方案。”

MoneyRates.com的金融专家Richard Barrington表示，消费者应力争确保存款利率至少能超过通货膨胀率。

另外，可以用一年期、三年期或五年期的存款协议来锁定较高的利率，尽管这笔钱不能像在储蓄帐户中那样有较高的流动性，并且这笔钱不能作为应急使用。

如下图所示，黄线代表的是3个月的存款利率，蓝线代表的是联邦基金利率。

三、抵押贷款

经济环境、美联储和通货膨胀率都会对长期固定抵押贷款利率产生一定影响，而长期固定抵押贷款利率通常与美国国债的收益挂钩。

结果就是，自去年底以来抵押贷款利率已经大大降低。

如下图所示，黄线代表的是30年期固定抵押贷款利率，蓝线代表的是联邦基金利率。

这意味着，如果您去年购买了房屋，那么您可能会考虑以较低的利率进行再融资，这将为普通房主每月节省约150美元。

部分房主签订的是可调整浮动利率抵押贷款协议，这个通常与一系列指标挂钩，比如最优惠利率、伦敦银行同业拆借利率或者11th District Cost of Funds（COFI），可以看到这些指标也在下行。

（注：COFI是在亚利桑那州、加利福尼亚州和内华达州经营的金融机构提供的储蓄账户利率的月度加权平均值。）

NerdWallet的房屋专家Holden Lewis认为，对于拥有房屋净值信贷额度的消费者而言，这是个好消息。

他说：“他们的利率将在下一个或两个计费周期内下降0.5百分点。”

四、汽车贷款

对于那些打算购买新车的人来说，美联储的决定可能不会对您所支付的价格产生重大影响。

如下图所示，黄线代表的是金融机构新车贷款的平均利率，蓝线代表的是联邦基金利率，后半段橘色线条代表的是商业银行的5年期新车贷款利率。

即使经过多年加息，汽车贷款利率仍然相对较低。根据Edmunds的数据，汽车贷款的平均利率为5.7％。另一项来自WalletHub的研究表明，最优的利率额度一般是通过制造商渠道进行融资，最优利率通常比平均水平低34％。

然而，在线贷款市场LendingTree的首席经济学家TendayiKapfidze表示，由于新车贷款通常由汽车制造商提供资金，因此低利率也将降低其成本，这就意味着购车者为低利率谈判成功的可能性更高。

五、学生贷款

如果您同时拥有联邦和私人学生贷款，那么请优先考虑偿还私人贷款，或者在可能的情况下为私人贷款再融资以锁定较低的固定利率。

尽管大多数学生借款人依靠固定利率的联邦学生贷款，但每年有超过140万学生使用私人学生贷款来弥补大学费用与其所接受的经济援助和储蓄之间的差距。

私人贷款的利率可能是固定的，也可能有浮动的，后者通常与伦敦银行同业拆借利率、最优惠利率或国库券利率挂钩。这意味着当美联储降息时，借款人支付的利息可能会减少，尽管基准利率和贷款利率下降的幅度会有所差别。

如下图所示，美联储宣布降息的90天前，以及90天后各项利率的变动值。其中，信用卡利率降幅最高，降了1.12个百分点，紧随其后是房屋贷款，降幅1.01个百分点。

备注：原文载于2020年3月3日的cnbc.com。作者：Jessica Dickler

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