[重庆银行贷款]重庆银行：加强创新与风险管控，做好西南区域经济发展的重要支柱

作者 | 格隆汇?张一元

数据支持 | 勾股大数据

据该行官网介绍，重庆银行是长江上游和西南地区最早的地方性股份制商业银行，由37家城市信用社及城市信用联社改组，连同重庆市财政、部分区县财政、有入股资格的企业共同发起成立的股份有限公司。该行于2013年登陆香港主板市场，截至发稿，总市值160亿港元。

3月26日晚间，重庆银行发布年度业绩。2018年，该行实现营收、净利润双双正增长：全年营业收入同比增长6.1%至106.3亿元；实现净利润38.2亿元，同比增长1.5%。

据了解，该行目前正申请A股IPO。

那么，这家地方城商行成色如何？且来看看2018年年报关键信息。

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2018年总体业绩概况

该行2018年存贷款规模实现较快增长，为收入与盈利稳健增长提供了根本保障。

截至2018年末，该行资产总额超过4500亿元，增幅6.5%；客户贷款及垫款净额较上年末增加338亿元，达2059亿元，增幅19.6%。其中：公司贷款余额达1424亿元，增幅24.3%；个人贷款余额达687亿元，增幅9.8%。

该行负债总额超过4150亿元，2018年增幅6.5%；客户存款总额为2564亿元，较上年末增加177亿元，增幅7.4%。其中：个人存款余额达805亿元，增幅18.8%；公司存款余额达1528亿元，较上年末小幅增长0.1%。

2018年重庆银行营业收入实现稳健增长。全年营业收入达到106.3亿元，同比增长6.1%。其中：净利息收入86.4亿元，同比增长6.5%；手续费及佣金收入13.4亿元，同比有所下降。零售业务营业收入贡献达到20.9%，同比提升6.0个百分点。

该行营业收入自2013年以来年复合增长率为12.6%，净利润年复合增长率为10.2%，营收与利润分别实现双位数增长，考虑中国GDP近五年来连续个位数增长，十分难得。

公司2018年收入录得大幅增长，但利润因资产减值损失增加，而没有实现同步增长。

从年报中可以发现，公司的大部分收入来自于利息收入，第二大业务收入来自于手续费收入。

从上图中可以发现2018年利息净收入减少，同时其他业务中的证券投资收益大幅增长，这部分变动主要是因为公司采用了国际会计准则理事会（IASB)于2014年7月发布的《国际财务报告 准则第9号-金融工具 》（IFRS 9),该准则的首次执行日期为2018年1月1日。公司将来自以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产的已实现和未实现利息收益分别计入证券投资净收益和浮交易收益科目核算，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产不再作为生息资产列报。

2018年，重庆银行减值损失计提的拨备为人民币34.37亿元，较上年增加人民币4.38亿元，增幅14.6%。减值拨备增加主要是由于该行自2018年1月1日起执行IFRS 9号会计准则，改变了减值计算方式以及增大了计提范围，从而导致公司利润增长没有实现与收入同步增长。

2018年度，该行实现净利润38.22亿元，同比增长1.54%；剔除主动防范风险、化解和处置不良贷款的因素，拨备前利润总额同比增长4.85%。零售业务净利润贡献首次突破30%，同比大幅提升。实现归属于该行股东的综合收益42.52亿元，同比增长35.41%。

2018年，该行平均权益回报率12.77%，平均总资产收益率0.88%，净利息收益率2.07%，净利差1.79%，由于利率市场化、同业竞争加剧、互联网金融分流等因素影响，较上年有所下降。

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公司业绩增长放缓或与重庆2018年经济结构调整有关

据中商情报网，重庆市2018年实现地区生产总值20363.19亿元，按可比价格计算，同比增长6.0%。

分产业看，第一产业实现增加值1378.27亿元，增长4.4%；第二产业实现增加值8328.79亿元，增长3.0%；第三产业实现增加值10656.13亿元，增长9.1%。

重庆GDP2018年增速有所放缓，是重庆银行业绩增速下降的主要原因。其中工业制造业领域中，汽车业整体大幅下滑了17.3%,汽车行业作为国民经济的重要支柱行业，本年度该行业的表现严重拖累了重庆市的经济增长步伐。

其他产业中，除电子制造行业增加值增长13.6%、材料行业增长11.0%之外，化医行业、装备制造业、消费品行业、能源工业等传统制造业仅增长了1-4个百分点。

虽然传统工业制造业等景气度下滑，但新兴产业板块表现可圈可点。2018年，全市高技术产业增加值同比增长13.7%，对规模以上工业增长的贡献率为411.7%。

新一代信息技术产业、生物产业、新材料产业、高端装备制造产业分别增长22.2%、10.0%、6.5%和13.4%。其中新能源汽车增长33.0%，智能手机增长59.4%，液晶显示屏增长56.2%，工业机器人增长68.8%，风力发电机组增长45.2%，医疗仪器设备及器械增长74.1%。

目前重庆经济已由高速增长阶段转向高质量发展阶段，正处于供给侧结构性改革、发展方式转变、经济结构调整的关键时期，经济增速短期放缓正是调结构过程中不可避免的现象，但长期看，重庆高新技术产业将成为未来重庆GDP长期增长的推动力。

重庆银行的业绩与重庆整体经济表现高度相关，该行短期业绩增速放缓正是重庆经济转型发展阵痛效应之一，长期看，一旦经济结构转变完成，新增长动能发力，该行经营业绩或将扭转目前的不利局面，转而重拾上升势头。

尽管该行经营业绩有所放缓，但从年报中可以看到重庆银行的整体经营质量得到提高，经营风险大幅下降，创新亮点突出。

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风险管控突出与资产质量持续提高

2018年，该行全面加强风险管理，积极调整优化风险策略和风控体系，坚决控制增量风险，加快化解存量风险，风险防控基础更加牢固，资产质量更加夯实。

截至2018年末，重庆银行集团口径不良贷款率1.36%，拨备覆盖率225.87%。不良贷款偏离度由2017年11月最高点时的251%降低到94%。关注类贷款占比由3.91%下降至3.31%，逾期贷款率由4.56%下降至3.38%。

2018年，该行以经济资本考核为导向，着力优化表内表外风险资产结构，提高资本运用效率。年末拨备覆盖率225.87%，较上年末提高了15.71个百分点。

核心一级资本充足率、一级资本充足率和资本充足率水平分别为8.47%、9.94%和13.21%，较上年末略有下降，但均符合监管要求，运行在预期区间之内。

该行目前在英国《银行家》杂志公布的全球千家银行最新排名中提升44名，晋级第252位；在中国银行业协会公布的全国城商行陀螺评价最新排名中提升2位，晋级第7位。

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零售业务表现突出，创新产品层出不穷

目前，该行个人存款占比突破31%，零售业务发展渐入佳境。数据显示，该行零售业务去年实现税前利润12.6亿元，同比大增142.7%，对全行的净利润贡献也首次突破30%，同比大幅提升。

年报数据显示，到去年末，重庆银行个人存款余额达到804.9亿元，较年初增长18.8%，在全行总存款中的占比也突破上升至31.4%，在重庆区域的市场份额提升至第6位。

这也带动了整个负债端的稳定增长。去年末，该行客户存款较年初增长7.4%至2563.9亿元，高于全行负债增速。

该行还通过推进私人银行建设，建立财富管理三级架构，逐渐壮大中高端客群及增加年轻客户数量。截至2018年12月末，个人VIP客户较去年末增长17%。

零售存款的增长有力地支撑了个人贷款业务的发展。去年末，该行零售贷款比年初增加61.5亿元，其中住房按揭贷款增加33.7亿元，主要用于支持首套房、改善性购房融资需求。

在个人信贷产品方面，该行加强产品创新，推出首款自主大数据风控个人信贷产品“捷e贷”（秒批秒放）。同时该行还推出市场上首款通过线上申请、线下审批的大额信用贷款“薪e贷”。

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特色小微业务践行普惠金融

小微银行业务是该行的特色品牌业务，2018年更加注重转型升级、提质增效。发展批量业务模式，针对“圈、园、链、会”等具备共同特征的小微企业，推出“商户诚信贷”“新六产助农贷”“知识价值信用贷款”等批量解决方案。发展互联网金融模式，运用大数智能风控技术，推出“税抵贷”“商超贷”以及“好企贷”陕西版、四川版、贵州版。发展银政合作、银担合作风险分担模式，发展“年审贷”中长期融资模式。走访民营企业近3000户，制定2000多个专属解决方案。截至2018年末，小微贷款余额749亿元，同比增长12.9%，小微客户超过3.3万户，同比增长58.2%。

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加强渠道建设，践行金融支持实体经济责任

该行已搭建“银、政、企”以及“银、股（上市公司与拟上市公司）、企”两大合作平台，加大对地方政府扶持重点实体企业的金融支持力度。

该行与上交所签订战略合作协议，向上市企业和拟上市企业提供300亿意向性授信额度。优先保障实体企业投放需求，2018年全年，该行实体经济贷款投放超过400亿元，超公司类信贷总投放的50%。

在线下渠道上，通过批量准入、批量授信、批量管理的业务模式，对“圈、园、链、会、带”等具备共同特征的民营和小微客群，进行“以点带面、一群一策”开发，实现由“分散”到“批量”的经营模式转变。

线上渠道建设方面，该行提升官网、、微博、企业网银、对客机具以及第三方优质合作平台的展业质效，推广系列线上金融产品。对线上客户的服务能力也进一步增强，全年电子渠道客户增长23%。

该行积极响应国家号召，积极履行了相关社会经济责任。研发推进“新六产助农贷”“支困贷扶贫小额信贷”“两权抵押贷”“路保贷”“建设贷”等一批符合乡村振兴产业发展特征、脱贫攻坚带动作用明显的新产品新模式。

截至2018年末，乡村振兴贷款余额达到296亿元。截至2018年末，重庆银行绿色贷款余额53.83亿元，同比增幅26.27%；支持绿色贷款客户117户，同比增长14.71%。2018年11月，发行重庆地区首单60亿元绿色金融债券，储备项目32个，授信金额约64亿元。

通过以上产品创新与渠道建设，该行公司业务快速增长。截至2018年末，重庆银行公司贷款余额达1424亿元，增幅24.3%；该行公司存款余额达1528亿元，在重庆区域市场份额排名第四。

该行在保持传统业务稳步发展的基础上，还开拓了其他创新业务，比如金融租赁业务。该行控股子公司鈊渝金融租赁深度融入和对接国家和区域重大发展战略，先后向重庆渝新欧铁路国际货运提供了2000个集装箱融资，积极履行了服务实体经济的社会经济责任。

2018年末该公司租赁资产余额达153亿，规模增速达69%，年度净利润1.06亿元，增幅达36%以上。为该行股东有效开拓了新的利润增长点。

在银保监会于2018年12月初正式发布《商业银行理财子公司管理办法》后，重庆银行2018年12月14日公告，拟设立注册资本10亿元的理财子公司，持股比例不低于51%，目前正在审批阶段。

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加强金融科技建设，提高整体经营效率

在“互联网+金融”大潮下，2018年重庆银行高度重视金融科技对业务发展的巨大促进作用。

重庆银行以大数据智能化创新为驱动，实现新一代核心系统建成上线。新一代核心系统采用分布式架构+同城双活技术建设，是全国首家采用这种技术架构并成功实施的城商行。

新核心系统将系统稳定性和业务连续性保障能力提升到了新的高度。经压力测试验证，新核心系统能支撑千万级日交易量，每秒2000笔的并发交易量，设计性能可以满足重庆银行未来十年的业务发展需要。

首套消费金融大数据智能风控体系建成投运。该行积极探索新型金融科技在个人消费贷款业务场景中的应用，自主搭建了一整套先进的消费金融大数据智能风控体系，并上线运行。实现了秒级自动审批决策。

小微企业“三位一体”大数据风控模型持续升级。以大数据应用为切入点，采集税务、工商、司法、个人征信、企业征信等数据字段达360余个，制定客户资质准入规则多达80余条，将“企业资产数据”、“政府数据”、“企业行为数据”等多维度数据进行了整合，建成三位一体的“大数据”风控模型。

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如何看重庆银行的发展前景？

2018年，该行根据行业发展趋势和本行发展实际，修订《重庆银行股份有限公司发展战略规划（2016-2020）》，进一步树立了高质量发展目标，以能力提升、结构优化、风控强化为重点，不断推动提升核心竞争力和价值创造力。

同时，该行也面临着重大发展机遇，我国东西部经济发展差距较大，国家对西部大开发愈加重视，特别是成渝经济区建设，上升到国家战略。

成渝经济区涵盖了重庆市31个区县和四川省15个市，总面积20.61万平方公里，人口1.14亿，GDP总量约6万亿元（四川4万亿+重庆2万亿）。

按照规划，未来的成渝经济区将成为西部大开发的增长极和经济高地，国家重要的先进装备制造业、现代服务业、高新技术产业和农产品基地，全国统筹城乡综合配套改革试验区，国家内陆开放示范区和国家生态安全保障区。

四川省近几年经济发展较快，2018年GDP突破4万亿，是全国第六个GDP总量过4万亿的省份。从2015年突破3万亿到2018年突破4万亿，仅用了3年时间。而这其中，成都贡献了总量的三分之一。

重庆银行有望搭上成渝经济圈这架快速列车，分享成渝经济圈经济发展成果，当然，重庆银行自身也是成渝经济圈的关键重要参与方。一旦该行A股IPO成功，资本实力得到补充，面对未来成渝经济圈的庞大资金渴求，公司有望获得新一轮的双位数成长。