[贷款知识]中国家庭资产曝光！这份权威报告，透露了许多家庭财富的秘密

来源：小北政经

4月24日，中国央行调查统计司城镇居民家庭资产负债调查课题组，在《中国金融》发布了《2019年中国城镇居民家庭资产负债情况调查》，调查显示出，中国城镇居民家庭户均总资产317.9万元（人民币，下同），家庭资产大部分以实物资产为主，住房占比将近七成，住房拥有率达到了96.0%；金融资产的占比是较低的，仅仅为20.4%。

这份较为权威的报告向我们透露了许多家庭财富的秘密。

中国城镇居民家庭（不含农村）总资产均值为317.9万元，这大概很多人没想到吧？突然间发现自己的总资产超过了300万。

之所以会惊讶，原因有两个，一是被平均了。一个地区的财富是否均衡，用中位数来衡量更客观一些。比如世界上只有三个人，你、老王还有马云。你的总资产是100万，老王是1000万，马云是394亿。如果是用平均数，三个人的平均资产是131亿左右。想想看，是不是很扯？如果是用中位数，那么资产是1000万，是不是相对客观一些？

调查数据显示，城镇居民家庭总资产中位数为163.0万元，与平均数相差很大说明财富分化很大。总资产最低20%家庭所拥有的资产仅占全部样本家庭资产的2.6%，而总资产最高20%家庭的总资产占比为63.0%。

有钱的很有钱，没钱的真没钱。

数据显示，家庭资产最高的地区是北京，其次是上海、江苏、浙江、福建，很奇怪，经济最为发达的广东反而排在福建之后的第4位。可能的解释有两点，一是广东省内收入差距大，除珠三角外，其他收入水平不高。二是广东是人口流入大省，年轻人口多，很多处于事业的起步期，财富在累积中。

城镇居民家庭资产配置高度集中于房产，占比近七成。老百姓的收入现在因疫情减少，债务更成为家庭难关。

中国城镇居民的家庭负债参与率较高，为56.5%，负债集中化现象比较明显，负债最高的20%家庭，承担了总样本家庭债务的61.4%；家庭的负债结构比较单一，负债来源主要以银行的贷款为主，其中房地产贷款是家庭负债的主要构成部分，占比达家庭总负债的75.9%。

中国家庭的债务收入比为1.02，高于美国的水平（0.93）。在美国，房产在家庭总财富中的占比仅仅为3成多，金融资产却接近7成，中美两国的家庭财富结构大相径庭。

调查报告还显示，中国城镇居民家庭金融资产的负债率为44.6%，其中，有负债家庭的金融资产负债率均值为85.3%，中位数为117.3%，有半数以上的家庭金融资产负债率超过了100%。可见，居民资产的流动性较差，存在一定的流动性风险。

这些数据再次说明，房产是中国绝大多数家庭主要的资产，也足以说明了许许多多家庭的财富都与房地产深度捆绑了。

调查报告还认为，需关注的一是家庭的金融资产负债率较高，存在一定的流动性风险。二是部分家庭债务风险相对比较高。

据国际货币基金组织（IMF）2019年12月份的一份报告显示，中国家庭债务的总和占了中国GDP的54%。

调查显示：居民家庭负债集中于中青年和高学历家庭。对于负债，我一直都是这么看，合理的负债有助于国家经济发展以及个人财富积累，过度负债则会反过来抑制上述效果。

未来控制居民负债，一方面需要增加居民收入，另一方面需要控制房价，房价绝不能重演2016年那样的走势。近期深圳房价上涨，很大一部分原因是企业贷款、消费贷资金进入楼市，表面上是增加企业负债，实际上是增加居民负债，如果任由它发展，将对城市竞争力、居民消费产生重大影响。

现在，疫情全球大流行，这也将债务风险推高了。

外需疲软限制了中国经济第二季度的复苏，由于疫情最近在其他国家迅速传播开来，预计在二季度其他国家的经济增速将会明显放缓。而在这种全球经济都疲软的背景下，中国经济活动的复苏也可能会受限。因此预计三季度之前，实际GDP都不会恢复到疫情爆发前的增长趋势。

长江商学院许成钢教授3月19日对媒体表示，应对危机应该大规模免税。“当前的核心问题不是经济的增长，而是保命，保企业的命，保家庭的命，保经济的命。”

中国的大部分就业都在中小企业，一定要避免大规模中小企业的破产发生。

许成钢再次重复自己提过的建议：立即大规模免除中小企业的税和费，以及所有和政府相关的地租。全面的免，能免的都免。而且这些措施应该尽快实施，已经存在的所有失业救济、失业保险制度，应立即全面启动。如果等到大量企业破产和解雇员工后再实施，经济就很难恢复了。

头条网友的精彩评论：

1、所以美国的居民收入远不止工资性收入，金融资产收入也是一笔可观的数目，且随时可以拿来消费。而中国居民收入完全是工资性收入，部分人的房产收入是不能拿来消费的，而部分人的金融资产往往是缩水的，或亏损的，最加上货印的贬值，居民就更不敢消费。从这二者比较，疫情后美国经济复苏将更快。

2、有钱的不买房，买啥？比起股票，比起实业，房子更安全。没钱的为啥喊着不要买房，因为他们清楚，人民币会贬值，买房与不买房的贫富差距会越来越大。所有道貌岸然，忧国忧民，大多都是利益驱使。

3、所以有人说，中国90%的人没有实际消费能力，这是真实的。疫情之下更是如此。中国资产绝大部分是房产，且主要来银行贷款，是不能流动的，它占GDP的54%，也就是我国一半以上的GDP是不流动的。

而美国七成以上的GDP是流动的，且70%以上的资产是金融资产，怪不得任何一位总统上任，要确保美元不贬值，股市一路上升，否则总统将会没有选票，总统必须保证居民的金融资产不断增产，并随时兑现，因为居民可以大胆消费，那怕身无分文也不用怕。

4、房产可能占家庭的总资产7O%以上，记得上几天看一遍文章，有句话印象深刻：饿s在新房里。（当然本人认为是夸张，可也能说明点问题）赚来的钱都来还房贷了，剩下的买吃的只要饿不死有房子就行。剩余的梦想，婚姻什么的都不重要。

事实上，国家已经预见到风险了。

据财联社4月30日报道，29日《深圳经济特区个人破产条例（草案）》已提请深圳市人大常委会会议审议，个人破产制度在深圳正式“破冰”。

破产法，无论是对于企业法人还是个人，不仅仅意味着破产清算，更意味着保护。个人破产法不再“一棍子打死”正当经营的破产法人或诚信个人，这对于当下财产登记制度和征信制度正逐步完善中的中国，意义重大！

信贷消费在我国的高速发展，使得我国的居民杠杆率和债务压力大增：

今年3月央行公布的数据显示，截止2019年底，银行卡应偿信贷余额为7.59万亿元，同比增长10.73%；苏宁金融研究院数据显示，截至2019年末，我国居民部门的杠杆率为55.8%，相较于2018年末上涨3.7%。

负债意味着加杠杆，而杠杆超过一定程度的话，就会压缩消费。据《中国区域金融运行报告（2019）》估算，居民杠杆率水平每上升1%，社会零售品消费总额增速会下降0.3%左右。

经济想要繁荣，想要增长，必定需要适当的负债，但为了防止大规模资不抵债而造成系统性风险，就必须出台个人破产法。

但是中国家庭对于消费和经营信贷需求并不多，政府唯一担心的就是房贷的稳定。

深圳楼市泡沫再起，一旦泡沫破灭，房价大跌，房贷断供，无数房奴将会“破产”，届时如果没有一个个人破产制度来保护这些刚需的话，可还行？

有市场观点猜测，国内推动个人破产法，很可能就是在为楼市挤泡沫做准备！但仔细想想，其实不无道理。

来源：部分资料来源：小白读财经，小北财经，表示感谢。